Từ 1/8, ngân hàng được tính 50% tiền gửi Kho bạc vào nguồn vốn huy động
Thay vì chỉ được tính 20% như hiện nay, các ngân hàng sẽ được đưa 50% số dư tiền gửi có kỳ hạn của Kho bạc Nhà nước vào tổng tiền gửi khi xác định tỷ lệ dư nợ cho vay trên tổng tiền gửi (LDR). Thay đổi này giúp mở rộng dư địa cho vay về mặt kỹ thuật, trong đó nhóm Big4 được hưởng lợi rõ nét nhất.
Từ 1/8, ngân hàng được tính 50% tiền gửi Kho bạc vào nguồn vốn huy động tính LDR
Quyết định 1743/QĐ-NHNN của Ngân hàng Nhà nước (NHNN) về quy định tỷ lệ khấu trừ số dư tiền gửi có kỳ hạn của Kho bạc Nhà nước khi xác định tỷ lệ LDR có hiệu lực từ ngày 1/8/2026 đến hết ngày 31/7/2028.
Theo đó, các ngân hàng chỉ phải khấu trừ 50% số dư tiền gửi có kỳ hạn của Kho bạc Nhà nước khỏi tổng tiền gửi dùng để tính LDR. Đồng nghĩa, 50% số dư còn lại được đưa vào mẫu số của công thức tính tỷ lệ này.
Big4 hưởng lợi lớn nhất
Việc điều chỉnh không làm thay đổi trần LDR tối đa 85%. Tuy nhiên, việc mở rộng mẫu số giúp tỷ lệ LDR của những ngân hàng đang nắm giữ lượng lớn tiền gửi Kho bạc giảm xuống về mặt kỹ thuật, qua đó tạo thêm dư địa cho vay mà không phải lập tức tăng huy động vốn từ dân cư và tổ chức kinh tế.
Tác động tích cực của quy định mới dự kiến tập trung chủ yếu tại nhóm ngân hàng thương mại Nhà nước, nơi đang nắm giữ gần như toàn bộ tiền gửi của Kho bạc Nhà nước trong hệ thống.
Theo số liệu của NHNN, tại thời điểm cuối tháng 3/2026, tiền gửi Kho bạc Nhà nước tại các tổ chức tín dụng đạt 626.716 tỷ đồng. Riêng nhóm ngân hàng thương mại Nhà nước nắm giữ 624.167 tỷ đồng, chiếm 99,59% tổng số dư.
Trong khi đó, tỷ lệ LDR của nhóm Big4 đã tiến khá sát mức trần 85% trong những tháng đầu năm. Tại ngày 31/3/2026, LDR của VietinBank đạt 83,48%; BIDV đạt 82,94%; Vietcombank đạt 84,54% và Agribank đạt 83,28%.
Việc được tính thêm tiền gửi có kỳ hạn của Kho bạc Nhà nước vào tổng tiền gửi vì vậy có thể giúp nhóm ngân hàng này gia tăng khoảng đệm LDR, giảm bớt áp lực huy động vốn và có thêm dư địa đáp ứng nhu cầu tín dụng.
Mức độ hưởng lợi thực tế sẽ phụ thuộc vào số dư tiền gửi có kỳ hạn của Kho bạc Nhà nước tại từng ngân hàng, thay vì toàn bộ lượng tiền gửi Kho bạc đang nằm trong hệ thống.
Bên cạnh đó, việc giảm áp lực LDR không đồng nghĩa các ngân hàng đương nhiên được mở rộng tín dụng. Quy mô cho vay còn phụ thuộc cơ chế điều hành của NHNN, năng lực vốn, thanh khoản và các tỷ lệ bảo đảm an toàn khác.
Tiếp tục nới các giới hạn an toàn
Quyết định số 1743/QĐ-NHNN được ban hành sau khi NHNN ban hành Thông tư số 25/2026/TT-NHNN, sửa đổi một số quy định tại Thông tư số 22/2019/TT-NHNN về các giới hạn và tỷ lệ bảo đảm an toàn trong hoạt động ngân hàng.
Theo quy định sửa đổi, tổng tiền gửi dùng để tính LDR tiếp tục không bao gồm tiền ký quỹ, tiền gửi vốn chuyên dùng của khách hàng và tiền gửi không kỳ hạn của Kho bạc Nhà nước.
Đối với tiền gửi có kỳ hạn của Kho bạc Nhà nước, các ngân hàng phải khấu trừ 80% số dư hoặc áp dụng một tỷ lệ khác do Thống đốc NHNN quyết định trong từng thời kỳ.
Trước đó, Thông tư 08 cho phép ngân hàng tính 20% tiền gửi có kỳ hạn của Kho bạc Nhà nước vào tổng tiền gửi khi xác định LDR, thay vì loại trừ hoàn toàn như trước. Với quyết định mới, tỷ lệ này được nâng lên 50% trong hai năm tới.
Ngoài điều chỉnh cách tính LDR, Thông tư 25 còn nâng giới hạn sử dụng vốn ngắn hạn để cho vay trung và dài hạn từ 30% lên 40%.
Dù được mở rộng dư địa, NHNN yêu cầu các ngân hàng nhận tiền gửi có kỳ hạn của Kho bạc Nhà nước phải chủ động theo dõi, đánh giá và kiểm soát chênh lệch về quy mô, kỳ hạn giữa nguồn vốn huy động và việc sử dụng vốn.
Các ngân hàng phải bảo đảm thanh khoản, khả năng chi trả, kể cả trong trường hợp Kho bạc Nhà nước rút tiền trước hạn, đồng thời duy trì đầy đủ các tỷ lệ an toàn theo quy định./.