Những “núi tiền” gửi ngân hàng của Bảo Việt, PV GAS, Thế Giới Di Động, Hòa Phát
Bảo Việt có gần 167.000 tỷ đồng tiền gửi ngân hàng, trong khi PV GAS, Thế Giới Di Động, Hòa Phát và Vinamilk cũng nắm giữ từ hơn 26.000 tỷ đồng đến trên 45.000 tỷ đồng tiền và tiền gửi. Nguồn vốn này mang về hàng trăm, thậm chí hàng nghìn tỷ đồng thu nhập tài chính trong nửa đầu năm 2026.
Báo cáo tài chính bán niên 2026 cho thấy nhiều doanh nghiệp lớn trên sàn chứng khoán đang duy trì lượng tiền đáng kể tại ngân hàng.
Dẫn đầu là Tập đoàn Bảo Việt với gần 166.709 tỷ đồng tiền gửi ngắn và dài hạn. PV GAS, Thế Giới Di Động, Hòa Phát và Vinamilk cũng sở hữu từ hơn 26.000 tỷ đồng đến trên 45.000 tỷ đồng tiền mặt, tương đương tiền và tiền gửi.
Tuy nhiên, bản chất nguồn tiền tại mỗi doanh nghiệp có sự khác biệt. Với Bảo Việt, tiền gửi là một phần trong danh mục đầu tư hình thành từ phí bảo hiểm và các quỹ dự phòng nghiệp vụ. Trong khi đó, các doanh nghiệp sản xuất, bán lẻ thường duy trì tiền gửi để bảo đảm thanh khoản, tài trợ vốn lưu động, đầu tư dự án hoặc chi trả cổ tức.
Bảo Việt thu gần 5.000 tỷ đồng lãi tiền gửi
Tại ngày 30/6/2026, Bảo Việt có 115.668 tỷ đồng tiền gửi ngân hàng ngắn hạn và 51.041 tỷ đồng tiền gửi dài hạn. Tổng cộng, tập đoàn bảo hiểm gửi gần 166.709 tỷ đồng tại các tổ chức tín dụng, chiếm hơn một nửa tổng tài sản hợp nhất.
Các khoản tiền gửi ngắn hạn chủ yếu có thời hạn gốc trên ba tháng và đáo hạn trong vòng một năm, với lãi suất cao nhất khoảng 8,9%/năm. Tiền gửi dài hạn có kỳ hạn trên một năm, hưởng lãi suất tối đa khoảng 8,6%/năm.
Trong nửa đầu năm, Bảo Việt ghi nhận gần 4.927 tỷ đồng lãi tiền gửi, tăng hơn 42% so với cùng kỳ. Bình quân mỗi ngày, danh mục này mang về khoảng 27 tỷ đồng tiền lãi.
Ngoài tiền gửi, tập đoàn còn thu 2.868 tỷ đồng lãi từ trái phiếu, kỳ phiếu và tín phiếu. Hai nhóm tài sản mang về tổng cộng gần 7.800 tỷ đồng, chiếm hơn 92% doanh thu tài chính trong kỳ.
Dù vậy, không thể xem toàn bộ số tiền gửi trên là tiền nhàn rỗi có thể sử dụng tự do. Đặc thù của doanh nghiệp bảo hiểm là phải đầu tư nguồn vốn hình thành từ phí bảo hiểm và dự phòng nghiệp vụ, đồng thời bảo đảm khả năng đáp ứng các nghĩa vụ chi trả trong tương lai.
PV GAS có hơn 45.000 tỷ đồng tiền và tiền gửi
Cuối tháng 6, PV GAS có 11.056 tỷ đồng tiền và tương đương tiền, tăng hơn 61% so với đầu năm. Trong đó, gần 7.807 tỷ đồng là tiền gửi ngân hàng có kỳ hạn dưới ba tháng.
Doanh nghiệp đồng thời ghi nhận 34.401 tỷ đồng đầu tư tài chính ngắn hạn, toàn bộ là tiền gửi có kỳ hạn nắm giữ đến ngày đáo hạn.
Như vậy, tổng tiền, tương đương tiền và tiền gửi ngắn hạn của PV GAS đạt gần 45.457 tỷ đồng, tương đương hơn 44% tổng tài sản. Nếu chỉ tính các khoản được xác định là tiền gửi ngân hàng, con số vào khoảng 42.208 tỷ đồng, phần lớn được gửi tại các ngân hàng thương mại nhà nước.
Trong 6 tháng đầu năm, PV GAS thu khoảng 680 tỷ đồng lãi tiền gửi và tiền cho vay, tăng hơn 13% so với cùng kỳ. Bình quân mỗi ngày, nguồn vốn này mang về gần 3,8 tỷ đồng.
Đáng chú ý, nợ vay tài chính của PV GAS chỉ hơn 2.900 tỷ đồng, thấp hơn nhiều so với lượng tiền và tiền gửi doanh nghiệp đang nắm giữ.
Thế Giới Di Động gửi hơn 40.700 tỷ đồng tại ngân hàng
CTCP Đầu tư Thế Giới Di Động (Mã CK: MWG) ghi nhận gần 17.994 tỷ đồng tiền và tương đương tiền, cùng 45.665 tỷ đồng đầu tư nắm giữ đến ngày đáo hạn tại cuối tháng 6. Tổng hai khoản mục đạt gần 63.600 tỷ đồng, tăng 35,6% so với cuối năm 2025.
Tuy nhiên, không phải toàn bộ số tiền này là tiền gửi ngân hàng.
Theo thuyết minh báo cáo tài chính, MWG có 17.567 tỷ đồng tiền gửi không kỳ hạn và khoảng 23.135 tỷ đồng tiền gửi có kỳ hạn tại các ngân hàng thương mại. Lượng tiền gửi trực tiếp xác định được theo đó đạt khoảng 40.702 tỷ đồng.
Phần còn lại gồm tiền mặt tại quỹ, tiền đang chuyển, các khoản cho vay ngắn hạn, đầu tư ngắn hạn khác và lãi dự thu.
Trong nửa đầu năm, doanh thu tài chính của MWG đạt hơn 1.800 tỷ đồng, tăng khoảng 24%. Khoản thu này chủ yếu đến từ lãi tiền gửi, cho vay và đầu tư trái phiếu, nhưng báo cáo chưa tách riêng từng cấu phần.
Hòa Phát vừa giữ tiền lớn, vừa vay gần 100.000 tỷ đồng
Tại cuối tháng 6, Hòa Phát có 9.782 tỷ đồng tiền và tương đương tiền, cùng 27.474 tỷ đồng tiền gửi nắm giữ đến ngày đáo hạn. Tổng cộng, tập đoàn nắm khoảng 37.256 tỷ đồng.
Ở chiều ngược lại, vay và nợ thuê tài chính của Hòa Phát lên tới 98.530 tỷ đồng, gồm 71.433 tỷ đồng ngắn hạn và 27.097 tỷ đồng dài hạn.
Việc tập đoàn đồng thời duy trì lượng tiền gửi và dư nợ vay lớn phản ánh nhu cầu vốn của một doanh nghiệp công nghiệp quy mô lớn. Hòa Phát phải dự trữ nguồn lực để nhập nguyên liệu, tài trợ hàng tồn kho, vận hành sản xuất và triển khai các dự án thép.
Các khoản tiền gửi và khoản vay cũng có thể nằm tại những pháp nhân, dự án, loại tiền và kỳ hạn khác nhau. Vì vậy, không thể đơn giản xem đây là hoạt động vay vốn để gửi tiết kiệm.
Gần một nửa tài sản Vinamilk là tiền và tiền gửi
Vinamilk có khoảng 26.503 tỷ đồng tiền và tiền gửi ngân hàng tại ngày 30/6/2026, tương đương hơn 46% tổng tài sản.
Trong đó, tiền và tương đương tiền đạt khoảng 4.535 tỷ đồng; phần còn lại chủ yếu là tiền gửi có kỳ hạn.
Lượng tiền này mang về cho Vinamilk hơn 737 tỷ đồng lãi tiền gửi trong nửa đầu năm, tương đương bình quân khoảng 4,1 tỷ đồng mỗi ngày.
Việc duy trì nguồn tiền lớn giúp doanh nghiệp bảo đảm thanh khoản, đáp ứng nhu cầu đầu tư và duy trì chính sách cổ tức bằng tiền mặt. So với Bảo Việt, Hòa Phát hay Thế Giới Di Động, bảng cân đối của Vinamilk cũng ít chịu áp lực hơn từ các khoản vay tài chính quy mô lớn.
