MSN - Khuyến nghị: Mua
CTCK Vietcap đưa ra khuyến nghị mua cho cổ phiếu MSN của CTCP Tập đoàn Masan với mục tiêu tăng giá 15%. Chứng khoán Vietcap tin rằng các mảng kinh doanh tiêu dùng đa dạng của MSN có vị thế tốt cho đà tăng trưởng tiêu dùng của Việt Nam. Tốc độ tăng trưởng kép (CAGR) lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh được dự báo sẽ đạt 18% trong giai đoạn 2023-2028 đối với mảng bán lẻ tiêu dùng của MSN.
Nhận định tăng giá mục tiêu được Vietcap đưa ra còn dựa trên quyết định tăng 17% định giá cho Công ty TNHH Hàng tiêu dùng Masan (MCH Ltd.), chủ yếu nhờ mức tăng 9% trong dự báo tổng lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh giai đoạn 2024-2028 của công ty con CTCP Hàng tiêu dùng Masan (UPCOM: MCH).
MCM - Khuyến nghị: Theo dõi
CTCK BIDV duy trì khuyến nghị theo dõi cổ phiếu MCM của CTCP Giống bò sữa Mộc Châu với giá mục tiêu 2025 là 48.100 đồng/CP (Upside +9% so với giá đóng cửa ngày 25/6/2024) dựa trên phương pháp DCF với WACC 8%.
MCM đặt kế hoạch năm 2024 doanh thu thuần và lợi nhuận sau thuế lần lượt đạt 3,367 tỷ đồng (tăng 7,4% so với năm ngoái) và 331,7 tỷ đồng (tăng 11,7%). Hình thức phân phối lợi nhuận thông qua trả cổ tức bằng tiền tối thiểu 50% lợi nhuận sau thuế và trích 10% lợi nhuận sau thuế cho quỹ khen thưởng phúc lợi. Năm 2024, công ty dự kiến mở rộng danh mục sản phẩm và mở rộng kênh phân phối ở miền Nam nhằm tiếp cận thị trường mới.
BSR - Khuyến nghị: Nắm giữ
BSC đưa ra khuyến nghị nắm giữ đối với BSR của Công ty Cổ phần Lọc Hóa dầu Bình Sơn với giá mục tiêu mới là 27.100 đồng/CP (tương đương upside 17% so với ngày 26/6/2024). BSC cho rằng đợt tăng giá gần đây của cổ phiếu đã phần nào phản ánh thông tin về khả năng chuyển sàn sang HOSE.
Trong quý I/2024, doanh thu thuần và lợi nhuận sau thuế của BSR đạt lần lượt 30.689 tỷ đồng (giảm 9,9% so với cùng kỳ) và 1.115 tỷ đồng (giảm 31%). Mức suy giảm đến từ biên lợi nhuận gộp các sản phẩm sụt giảm và do nhà máy tiến hành bảo dưỡng từ 15/3/2024.
Năm 2024, BSR đặt kế hoạch doanh thu và lợi nhuận sau thuế đạt 95.274 tỷ đồng (giảm 37%) và 1.148 tỷ đồng (giảm 87%). Sản lượng sản xuất đạt 5,7 triệu tấn (giảm 22% so với năm ngoái)./.
